Tema 1: El Proyecto de Inversión

1.    Proyecto de Inversión.

1.1.               ¿Qué ES UN PROYECTO?

Un Proyecto es un conjunto de actividades coordinadas e interrelacionadas que buscan cumplir con un Objetivo Específico. Por lo general, se estable un período de tiempo y un presupuesto para el cumplimiento de dicho fin, por lo que se trata de un concepto muy similar a plan o programa.

1.2.               ¿Qué ES UN PROYECTO de inversión?

Es una propuesta de acción, a partir de la utilización de determinados recursos con la intención de obtener una ganancia en un determinado plazo.

1.3.               ¿A partir de que nace un proyecto?

Todo proyecto, ya sea o no, relacionado a un producto o servicio, nace a partir de una necesidad o demanda insatisfecha

1.4.               Objetivos de un proyecto de inversión

2.    Objetivos de un Proyecto

2.1.               Objetivos Generales

El objetivo general es aquel que expresa el propósito central del proyecto y todas las tareas y actividades se planifican en torno a él.

2.2.               Objetivos Específicos

Derivan del objetivo general, son aquellos que delimitan el camino a seguir para alcanzar el gran objetivo.

Dividen el proyecto y cumplen diversos aspectos en que se compone el objetivo general.

2.3.             Objetivos Operativos

Son aquellos que concretan los objetivos específicos en acciones.

Objetivo general	Objetivos específicos	Objetivos operativos
1. Fomentar la participación social de limpieza de playas de Camana para el verano 2019	1.1 Difundir las actividades solidarias desarrolladas por grupos de voluntariado	1.1.1  Elaborar un blog con toda la información sobre actividades
		1.1.2 Editar carteles para la difusión del blog.
	1.2 Promover la participación en programas de voluntariado	1.2.1 Establecer acuerdos de colaboración con organizaciones con politicas de RSE
		1.2.2 Editar un tríptico para la dar a conocer cómo participar

3.    Tipos de Proyectos

3.1.               Proyectos de inversión privada

Proyectos realizados por empresas individuales o personas particulares, con la intención de satisfacer sus objetivos, por lo general, el de maximizar sus beneficios económicos, a partir de las ventas generadas por la prestación de bienes y/o servicios.

Satisfacen necesidades, pero con fines lucrativos.

3.2.               Proyectos de Inversión Publica

Proyectos realizados por entes gubernamentales, con la intención de satisfacer necesidades sin implicar fines lucrativos, busca cumplir con objetivos sociales asociados principalmente al bienestar de una población.

3.3.               Otras clasificaciones

Según el Capital

„    Públicos

„    Privados

„    Mixtos

Según su cobertura espacial, área de influencia o ámbito de mercado:

„    Locales

„    Estadales

„    Regionales

„    Nacionales

„    Internacionales

Según el producto a obtener:

„  De producción de bienes

„  De producción de servicios

Según los sectores de la economía:

„  Proyectos del sector primario

„  Proyectos del sector secundario

„  Proyectos del sector terciario

4.    Ciclo de vida de un proyecto

4.1.               Pre inversión

Corresponde a la elaboración de los estudios y análisis necesarios para la formulación y evaluación del proyecto.  En esta etapa se recolecta la información suficiente y necesaria para tomar la mejor decisión desde el punto de vista técnico y económico.

4.1.1.   Idea

En esta etapa se hace una primera llegada al problema, necesidad, oportunidad y se analiza su posible solución.

4.1.2.   Perfil

En esta etapa se realiza una preparación y evaluación de las posibles alternativas de solución, apoyándonos principalmente fuentes de información secundaria. Es en esta etapa podemos descartar algunas alternativas y seleccionar las posibles soluciones dando paso a la siguiente etapa.

Esta etapa permite:

„  Definir los términos de referencia para profundizar los estudios.

„  Ejecutar el Proyecto, en caso se haya llegado a un grado aceptable de certidumbre.

„  Abandonar la idea, en caso el perfil no sea favorable.

„  Postergar el proyecto.

4.1.3.   Pre-factibilidad

En esta etapa se realiza una evaluación completa y profunda de las alternativas seleccionadas en la etapa de perfil y de las posibles soluciones. Aquí podemos descartar las ideas no factibles y seleccionar la alternativa que es técnica y económicamente mejor y poder pasar a la etapa de factibilidad o diseño.

Se debe tener en cuenta los siguientes aspectos:

„  Mercado.

„  Tecnología.

„  Tamaño y Localización. (producción)

„  Control de orden institucional y legal. (Leyes, Constitución)

4.1.4.   Factibilidad

En esta etapa se perfecciona y precisa la mejor alternativa identificada en la etapa de Pre-factibilidad y se trabaja con base de información primaria recolectada, y con esto pasar a la fase de inversión del proyecto.

Esta etapa se refuerza con el estudio de mercado, la definición del tamaño, la ubicación de las instalaciones y la selección de tecnología, que necesita el proyecto, además del diseño del modelo administrativo, la estimación del nivel de las inversiones necesarias y su cronología, los costos de operación y el cálculo de los ingresos, la identificación de fuentes de financiación. Considera la adquisición de equipos y construcciones, así como los criterios de evaluación tanto financiera como económica, social y ambiental, que permita allegar argumentos para la decisión de realización del proyecto.

Con esta etapa se concluye la formulación del proyecto y se toma como base para la toma de decisiones respecto a si se ejecuta o no el proyecto.

4.2.               Inversión

Considera todas aquellas acciones que buscan materializar la solución formulada y evaluada como la más conveniente

Comprende dos etapas:     

„  Financiamiento: Obtención de Fondos.

„  Estudios Definitivos: Instalaciones, construcciones, permisos, son muy costosos y siempre deben estar actualizados para la ejecución del proyecto.

„  Ejecución y Montaje: Actividades para la implementación del proyecto, compra de terrenos, maquinarias, equipos, contratación de personal.

„  Puesta en Marcha:  Etapa de prueba con la finalidad de detectar fallas y tomar acciones correctivas de inmediato.

5.    Operación

En esta etapa se realiza el seguimiento a la operación de las actividades del proyecto, es la etapa donde se inicia la generación del bien, producto o servicio para dar solución al problema, necesidad u oportunidad planteada.

6.    Estructura mínima de un proyecto

6.1.               Aspectos Generales

Breve presentación de un proyecto y sus principales características:

„  Antecedentes:  Describe hechos importantes relacionados con el proyecto desde su origen.

„  Nombre del Proyecto: Nombre con el que se identificara al proyecto durante toda su vida.

„  Participación de los involucrados: participación de los relacionados al proyecto y sus aportes respecto a las alternativas de solución.

6.2.                Identificación

Se define el problema y las alternativas de solución

„  Definición del problema: Definir lo que se desea resolver considerando las características del problema, características socioeconómicas y culturales de la población y zona afectada, así como también soluciones anteriores y las posibilidades y limitaciones de implementar la solución.

„  Análisis de objetivos: Definición del árbol de medios y fines, el objetivo general es el propósito del proyecto.

„  Planteamiento de Alternativas: alternativas que se generaran a partir de los estudios técnicos.

6.3.               Formulación

Establece la demanda a satisfacer y en base a ella, los recursos necesarios para la inversión y la operación del

„  Horizonte de un Proyecto: Es el horizonte temporal del proyecto definido muchas veces por la vida económica de los principales activos.

„  Análisis de demanda: descripción general de las principales características de la demanda e identificación de las variables a actúan en ella, se realizan proyecciones de demanda en base a esta información debidamente sustentada.

„  Análisis de oferta: se analiza que la producción de bienes o servicios sean los suficientes para atender la demanda.

„  Costos en la Situación “Sin Proyecto”: Es la proyección de los costos de producción en la situación actual.

„  Costos en la Situación “Con Proyecto”: Proyección de los costos inversión, operación y mantenimiento en base a la línea temporal del proyecto.

„  Costos Incrementales: es la diferencia de los costos con proyecto menos los costos sin proyecto.

6.4.               Evaluación

Identificación de los beneficios producidos por las alternativas de proyectos y determinación de los indicadores de logro, para su posterior comparación.

„  Beneficios en la Situación “Sin Proyecto”: Beneficios derivados de la situación actual.

„  Beneficios en la Situación “Con Proyecto”: Proyección de los beneficios generados por las alternativas en base a la línea temporal del proyecto.

„  Impacto Ambiental: Impactos positivos y negativos del proyecto, y elaboración del plan de manejo ambiental.

„  Evaluación económica:

„  Costo/Beneficio: Comparación de costos y beneficios incrementales. (los beneficios se pueden valorar monetariamente)

„  Costo/Efectividad: Selección de indicadores de meta para evaluación de alternativas (cuando los beneficios no se pueden valorar monetariamente).

„  Análisis de Sensibilidad:  Cambios en alguna variable que afecte a los costos o beneficios.

„  Análisis de Sostenibilidad: posibilidad de que el proyecto genere beneficios estimados a lo largo de su vida útil, y debe de considerar:

„  Arreglos institucionales

„  Capacidad de gestión

„  Disponibilidad de recursos

„  Financiamiento

„  Selección y priorización de alternativas: de acuerdo a la evaluación económica, se seleccionará las mejores alternativas.

„  Matriz del marco lógico: Matriz de marco lógico con indicadores medibles y verificables y la definición de la línea base para la mejor alternativa para posibilitar el correcto seguimiento, monitoreo y evaluación del proyecto.